Wenn es um Investitionen in Investmentfonds geht, fokussieren umherwandern die Anleger häufig auf die Performance des Reserve des weiteren seine Erfolgsbilanz. Dies ist sicherlich wichtig, doch sollte auch die Gesamtkostenquote (TER) berücksichtigt werden.
Die TER ist ein Maß für Aufgebraucht Zu buche schlagen, die mit dem Betrieb eines Fonds angegliedert sind, des weiteren sie wirkt sich frei auf die Rendite aus, die ein Anleger erwarten kann. Rein diesem Blogbeitrag werden wir erörtern, warum die Gesamtkostenquote wichtig ist zumal in bezug auf sie Ihre Anlageentscheidungen beeinflussen kann.
Die Total Expense Ratio - Welche person hat sie erdacht?
Die Gesamtkostenquote wurde Zum ersten mal 1968 von Jack Bogle, dem Erschaffer von Vanguard, eingeführt. Damals arbeitete er an seiner Dissertation an der Princeton University zumal suchte hinter einer Möglichkeit, die relativen Kosten verschiedener Investmentfonds zu vergleichen. Schließlich kam er auf die Begriff, welche Zu buche schlagen denn Prozentsatz des Fondsvermögens hinein einer Kennzahl auszudrücken. Des weiteren so wurde die Gesamtkostenquote geboren.
Seit dieser zeit ihrer Einführung hat sich die Gesamtkostenquote zu einem wichtigen Instrument für jedes Anleger entwickelt. Sie ermöglicht es ihnen, die Zu buche schlagen verschiedener Sondervermögen nach vergleichen außerdem eine fundierte Entscheidung indem zu begegnen, wo sie ihr Währungs anlegen sollen. Außerdem können sie damit ihre bestehenden Anlagen überwachen und erblicken, in der art von viel sie in dem Laufe der Zeit an Gebühren bezahlen.
Natürlich ist die Gesamtkostenquote nicht unumstritten. Ein paar argumentieren, dass sie nicht Nicht mehr da Zu buche schlagen berücksichtigt, die mit dem Fabrikationsstätte eines Sondervermögen einig sind, wie z.B. die Marketingkosten. Andere argumentieren, dass sie nicht die tatsächlichen Kosten widerspiegelt, da sie auf historischen Informationen und nicht auf aktuellen Ausgaben basiert. Trotz ihrer Unzulänglichkeiten bleibt die Gesamtkostenquote jedoch ein wichtiges Instrument für Anleger ebenso wird voraussichtlich wenn schon in kürze Dauerhaft.
Was ist die Gesamtkostenquote (Total Expense Ratio)?
Die Gesamtkostenquote (TER) stellt die jährlichen Betriebskosten eines Fonds als Prozentsatz des durchschnittlichen Nettovermögens des Sondervermögen dar. Sie umfasst Ausgaben entsprechend Managementgebühren, Verwaltungskosten außerdem andere Betriebskosten. Die TER enthält keine einmaligen Transaktionskosten in der art von Provisionen, die beim Kauf oder Verkauf von Anteilen des Sondervermögen gezahlt werden.
Weswegen ist die TER wichtig?
Die TER ist wichtig, da sie umherwandern gerade heraus auf die Rendite auswirkt, die ein Anleger je seine Prädisposition erwarten kann. Sobald Leer anderen Faktoren gleich sind, führt eine niedrigere TER zu höheren Renditen für den Anleger. Nehmen wir zum Beispiel an, dass alle beide Fonds über einen Zeitraum von 10 Jahren eine identische Performance aufweisen.
Fonds A hat jedoch eine TER von 1,5%, obgleich Sondervermögen B eine TER von 2% hat. Das bedeutet, dass ein Anleger hinein Fonds A über diesen 10-Jahres-Zeitraum 1.000 $ etliche an Rendite erhalten hätte als ein Anleger hinein Fonds B
In bezug auf Sie wie Anleger die Total Expense Ratio verwenden
Sobald Sie eine Geschäftsanteil rein einen Investmentfonds rein Erwägung ziehen, sollten Sie sowohl auf die historische Performance des Fonds als selbst auf die Gesamtkostenquote achten. Wenn alle anderen Faktoren gleich sind, sollten Sie umherwandern immer für jedes den Fonds mit den niedrigeren Zu buche schlagen votieren.
Sie sollten jedoch bedenken, dass die Wertentwicklung rein der Vergangenheit keine Garantie für zukünftige Ergebnisse ist ansonsten dass es neben den Zu buche schlagen noch andere Faktoren überreichen kann, die Sie bei Ihrer Anlageentscheidung beachten sollten.
Vorteile der Gesamtkostenquote (Total Expense Ratio)
Die TER ist eine wichtige Kennzahl, da sie es Anlegern ermöglicht, die relativen Zu buche schlagen verschiedener Investmentfonds zu vergleichen. Sobald Aufgebraucht anderen Faktoren gleich sind, ist ein Fonds mit niedrigeren Kosten attraktiver als ein Sondervermögen mit höheren Kosten
Die TER ist auch patent bei der Auswertung der Performance eines Investmentfonds. Wenn ein Reserve hohe jährliche Kosten hat, aber beständig schlechter abschneidet als seine Gebührenquote von Fonds Benchmarks oder seine Vergleichsgruppe, dann leistet er keine gute Arbeit bei der Erzielung von Renditen pro die Aktionäre.
Wenn andererseits ein kostengünstiger Reserve seine Benchmarks oder seine Vergleichsgruppe übertrifft, dann bietet er einen guten Kosten je die AktionäResponse
Nachteile der Total Expense Ratio (TER)
Die TER ist zwar trefflich, aber nicht ohne Einschränkungen. Ein Schwierigkeit ist, dass manche große Betrieb mit den Fondsgesellschaften niedrigere Verwaltungsgebühren aushandeln können denn Kleinanleger. Dasjenige bedeutet, dass zwei Fonds zwar identische Yale-Quoten aufweisen, der eine aber in Wirklichkeit billiger sein kann wie der andere
Abgasuntersuchungßerdem sind bestimmte Kosten wie 12b-1-Gebühren (Verkaufsgebühren) außerdem Schalten auf Kapitalgewinne nicht hinein den Berechnungen enthalten. Welche Kosten können zigeunern im Laufe der Zeit summieren ebenso Ihre Anlagerendite schmälern. Ebenso schließlich sagt die TER keinerlei im zuge dessen aus, in bezug auf urbar ein Investmentfondsmanager eigentlich arbeitet. Ein Reserve mit hohen Zu buche schlagen kann sehr gute Renditen erwirtschaften, obgleich ein Sondervermögen mit niedrigen Kosten Geld für jedes die AktionäBezeichnung für eine antwort im email-verkehr verliert
Die Gesamtkostenquote sollte nicht Ihr einziges Kriterium bei der Güteklasse eines Investmentfonds sein. Sie ist ausschließlich ein Faktor, den Sie bei der Entscheidung, welcher Fonds der richtige für Sie ist, denken sollten
Schlussfolgerung zur Total Expense Ratio
Die Gesamtkostenquote (TER) ist eine wichtige Kennzahl, die Aufgebraucht Anleger bei ihren Anlageentscheidungen respektieren sollten. Die TER steht für jedes Nicht mehr da Kosten, die mit dem Werkstatt eines Fonds einig sind, zumal sie wirkt zigeunern offenherzig auf die Rendite aus, die ein Anleger erwarten kann. Achten Sie bei der Schätzung von Investmentfonds sowohl auf die historische Performance denn selbst auf die Gesamtkostenquote, um fundierte Anlageentscheidungen treffen zu können.